Los Reyes Católicos, habiendo conquistado Málaga, se dirigen a Aragón, donde las Cortes votan un subsidio para la guerra de Granada. Por otra parte, se establece la Santa Hermandad, igualmente como funciona en Castilla. Los reyes se dirigen después a Valencia donde reunidas también las Cortes, informan a los reyes de los males que comportan al país el poder de los bandos y partidos agitadores. Los soberanos dictan entonces que no sea el poder de los partidos, sino las sentencias legales de los jueces y de los tribunales los que decidan.

Por su cuenta y sin una previa concertación con la Santa Sede, hacia 1488 los soberanos ISABEL y FERNANDO adscribieron al inquisidor general un consejo regio -el Consejo de la Suprema y General Inquisición- , encargado de ayudarle.

FERNANDO II, suspende las elecciones que se habían de celebrar en Catalunya en julio de 1488 y designa personalmente los nuevos diputados de la Diputació entre hombres de su confianza. La intervención de FERNANDO II tiene una finalidad primordialmente económica. La Mayoría de los acreedores de la Diputació: burgueses, eclesiásticos y militares, exigen dicha intervención. Desde las quejas de los consellers de Barcelona (muy a menudo enfrentados con la Diputació por cuestiones de jurisdicción y de ceremonial) a las protestas generales que FERNANDO II aduce, hay todo un mar de malestar y de efervescencia. El dinero, egoísta como siempre, reclama sus derechos.

Los cristianos enfilan sus armas hacia la zona oriental del reino de Granada, la que corresponde a Boabdil. En el transcurso del año 1488 son ocupadas las plazas de Vera, Vélez-Blanco y Vélez-Rubio.

En 1489 tiene lugar la campaña más dura de toda la guerra. Se trata del cerco de Baza, que se rinde después de un asedio de seis meses, en noviembre. Un mes más tarde se entregan a los cristianos Guadix y Almería. Lo que queda del reino nazarí, bajo la obediencia de Boabdil, se reduce, al finalizar el año 1489, a la ciudad de Granada, la vega contigua y las Alpujarras.

En la fecha, FERNANDO e ISABEL dirigen una carta a los alcaides, alfaquíes, cadíes, alguaciles y al pueblo de Granada anunciando la intención de mantener el asedio hasta que la ciudad se rinda. Ofrecen condiciones muy ventajosas y el respeto a su ley Xaracina si se entregan en los veinte días siguientes. En caso contrario, el pueblo será tratado con el mismo rigor con que lo ha sido el de Málaga.

La hija primogénita de los REYES CATÓLICOS, ISABEL, contrae matrimonio con el príncipe Alfonso, hijo de JUAN II de Portugal y heredero de la Corona de Portugal. Muy feliz parecía el matrimonio, cuando a los pocos meses de convivencia, el joven esposo se mató en un accidente, al caer del caballo mientras paseaba junto a su padre, el rey.

El desarrollo de la cultura humanista en tierras de la Península Ibérica a fines del siglo XV tiene, como principales fundamentos, la presencia de intelectuales italianos, pero también el mecenazgo de los poderosos y el apoyo de los monarcas. Las personalidades más destacadas de la vida intelectual hispana en tiempos de los REYES CATÓLICOS, son sin lugar a dudas, en la Corona de Castilla, Elio Antonio de Nebrija, autor de la «Gramática de la lengua castellana», obra que vio la luz en 1492; y en el ámbito de la Corona de Aragón, el clérigo Joan Margarit, obispo de Girona y posteriormente cardenal que establecido en Roma en los últimos años de su vida escribió la obra, «Paralipomenon Hispaniae». En ella recordaba la Hispania romana, para concluir elogiando la actuación de los REYES CATÓLICOS, artífices de la nueva unidad del territorio hispano.

FERNANDO diseña la política exterior de la monarquía hispánica en función de los que habían sido los tradicionales intereses antifranceses de Catalunya. Una política exterior destinada a establecer un entramado de matrimonios que deje a Francia aislada y rodeada de enemigos. Así, Catalunya aporta todos sus enemigos tradicionales (Portugal, Inglaterra, Flandes-Borgoña y el imperio alemán). En cambio, Castilla renunciaría a su rivalidad con los portugueses y a su amistad con Francia. Además del éxito de la política matrimonial que practica con sus hijos, FERNANDO también mueve con habilidad dos herramientas innovadoras: la diplomacia basada en embajadores permanentes y las grandes unidades de infantería con armas de fuego. Por primera vez desde la época romana, la caballería deja de ser la pieza decisiva de cualquier batalla, incapaz de enfrentarse a lineas compactas de infantes que combinan el uso de las picas, arcabuces y cañones.

Los REYES CATÓLICOS deciden, en la fecha, efectuar mejoras en diversos puertos del País Vasco (Rentería, Guetaria, Bermeo o Bilbao) y del litoral andaluz (Cádiz). También fomentan los REYES CATÓLICOS la construcción naval. La actividad industrial, en cambio, es de más cortos vuelos. Hay, sin duda, un tímido despegue artesanal, del que dan buena cuenta las industrias pañeras de Segovia o de Cuenca, las sederías granadinas o la producción de objetos de vidrio y de coral de Catalunya. Pero la mayor parte de esas manufacturas se consumían in situ. Por lo demás es significativo que un país productor de grandes cantidades de lana de excelente calidad tenga que recurrir a la importación de paños.